止损：什么是止损及您应如何使用

了解如何使用止损订单来优化您的交易流程，使其更高效、更具盈利能力。

市场机会无处不在，但伴随而来的风险也同样存在。交易者应将风险管理应用到每笔交易中，而其中最有效、最常用的工具之一就是止损。止损订单不仅是交易的安全阀，而且是帮助您掌控交易并做出明智决策的强大工具。

如果我们理解交易中最主要的错误，就可以认为消除这个错误是成功的关键。因此，成功的关键在于不要低估风险，也不要让亏损无限扩大。本文将为您解答如何做到这一点，帮助您避免这个常见的陷阱，为成功交易铺平道路。

止损单如何运作

1. 您设置安全网——即止损订单。在下单交易前，必须预先确定可承受的亏损底线。如果您买入，那么这个价格设置在你买入价格之下；如果您卖出，那么则设置在你卖出价格之上。这个价格点代表了你认为市场走势已经偏离你预期，风险过大，你准备在此时退出交易。

2. 当市场价格达到这个设定的水平时，你的止损订单会立即以市场上最优的价格执行（如果你是买入，则为卖出；如果是卖出，则为买入）。需要注意的是，由于市场实时波动，实际成交价可能与预设止损价存在偏差。

加密货币

比特币、以太坊等数字货币已成为数字世界最受关注的投资标的。随着区块链技术应用日益普及，马来西亚越来越多的投资者开始配置比特币、以太坊等数字资产。区块链技术的持续发展将推动加密市场进一步扩容和多元化，使其成为金融变革时代不可或缺的重要组成部分。

您不仅可以购买和持有加密货币，还可以交易它。Octa提供30多个加密货币对进行交易，这意味着您不仅可以在价格上涨时获利，也可以在价格下跌时获利。

如何使用止损订单

首先，你应将止损订单设置的比预期盈利目标更为紧凑，以此最大化交易的风险回报比，从而在长期交易中提升整体盈利能力。

其次，无论您采用何种技术分析方法来确定止损位，都需要了解五大类止损订单：图表止损、波动性止损、时间止损、百分比止损和最后是担保止损。

图表止损是最有效和流行的止损类型，基于关键技术水平，如支撑和阻力位、趋势线、通道、移动平均线、形态等。总体而言，由于图表止损具有很强的技术性，你应该根据图表的本质特征进行设置，而不是仅仅考虑可能的亏损金额。

波动性止损基于货币对的当前或历史市场波动率。你可以结合使用指标和波动性止损，识别出平均波动范围，据此精准设定以点数为单位的止损位。

止损订单的类型

我们来了解一下止损订单的类型。

固定止损订单

在此订单类型中，止损价格设定在一个固定水平，通常根据风险与收益的比例确定。通常，一般来说，买入交易的止损位设置在入场价以下，而卖出交易的止损位则设在入场价以上。

当价格达到止损位时，止损订单会自动触发平仓。其主要目的是限制潜在的亏损风险。

1. 入场
2. 止损
3. 目标

固定止损订单的一个好处是无论市场如何波动，它都保持不变。投资者通常使用此订单来保护他们的投资并保持稳定的止损水平。假设您预测美元/日元汇率将上涨，在150.00买入并设置安全线——你的止损价为149.90。当价格跌至149.90时，交易将自动平仓以限制亏损。这种安全措施就是固定止损单，它可以有效保护你的资金。

追踪止损单

当市场价格上涨时，交易者的追踪止损会发生变化。例如，如果价格上涨，追踪止损也会上涨，与当前价格保持一定距离。这有助于交易者确保利润，同时保护他们免受损失。

假设在1.1000价位建立EURUSD的空单，并设置了15点的追踪止损。若价格上涨至1.1015（造成15点亏损），止损将被触发并自动平仓。相反，如果价格跌至1.0985，追踪止损将调整至初始建仓价1.1000。当价格进一步跌至1.0970时，止损位将下移至1.0985。若此时触发止损，仍可确保15点的盈利。

1.价格
2.资产
3.时间
4.偏移量 %（投资者选择）
5.移动止损订单（随着价格上涨而调整）
6.达到止损价格——市场订单被执行

这种动态止损机制使交易者既能参与下跌趋势行情，又能在价格反转时有效规避重大亏损风险。

优缺点

使用止损订单能为经验丰富的交易者和新手交易者带来多项潜在好处。以下部分将探讨为何交易者应考虑在交易中加入止损设置。

止损的优点：

• 管理多笔交易。 交易者可通过为不同交易设置差异化止损位，实现多笔交易的同时管理。这种方法能根据风险偏好，显著提升多仓位管理的效率。
• 锁定利润。 当交易获得可观利润后，交易者可启用跳跃止损。通过这种方式，即使交易未能达到盈利目标并出现反向走势，也能确保已实现利润。
• 降低潜在亏损。 止损订单的核心优势在于能有效防止对交易账户造成重大伤害的巨额亏损。通过科学管理风险并严格限制损失，交易者可以显著提升整体交易表现，从而更有效地实现投资目标。
• 自动执行的便利性。 情绪波动常导致交易决策失误。止损订单通过价格触发自动平仓机制，有效规避情绪干扰，帮助交易者避免可能影响交易结果的冲动操作。

我们能否将止损称为完美工具？答案当然是否定的。毕竟，它有几个缺点：

• 外汇市场价格瞬息万变。有时，剧烈波动可能导致订单执行价格与预设止损价出现偏差（即"滑点"现象）。当价格跳空突破止损位时，实际平仓价格可能显著劣于预期，造成超额损失。
• 止损订单虽旨在控制亏损，但无法保证精确执行价格。在市场剧烈波动或流动性不足（买卖盘稀疏）时，滑点概率大幅上升，最终成交价可能远差于预设止损位，导致实际损失超出预期范围。

如何确定止损位

止损位的设置属于个人选择。有些人能承受较高风险，会设置较宽松的止损，意味着他们愿意在卖出前承担更大亏损；而更为谨慎的交易者则会设置较严格的止损，虽然可能牺牲部分潜在利润，但能有效降低风险。

采用百分比法是设定止损位的一种常见方式。在开始交易前，您需要确定愿意承受的投资亏损比例。例如，您可以选择在价格较买入价下跌5%时卖出。这种方法能帮助您确定具体的止损价格。

总结

• 止损单当价格达到事先设定的水平时自动平仓，从而限制潜在损失。
• 买入交易止损设于入场价下方，卖出交易设于上方；当市场走势不利时自动触发平仓。
• 主要有两种止损单类型：固定止损（价位保持不变）和追踪止损（随有利走势动态调整，保护已实现盈利）。
• 止损单可以作为一种安全保障，帮助避免在市场波动时做出冲动的决策。然而，它们不能完全消除潜在的风险和亏损。